Użyj tych technik do analizy sprawozdań finansowych firmy
Wiele użytecznych technik obejmujących prostą matematykę i trochę badań może pomóc w przeprowadzeniu jakościowej i ilościowej analizy sprawozdań finansowych dla Twojej firmy, w zależności od rodzaju informacji, które chcesz zbadać.
Użyjesz trzech głównych sprawozdań finansowych, bilansu , rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych . Upewnij się, zwłaszcza jeśli korzystasz ze sprawozdań finansowych z więcej niż jednego okresu sprawozdawczego, że każde zestawienie finansowe zostało przygotowane w ten sam sposób, abyś miał dane, które są bezpośrednio porównywalne z jednego okresu do drugiego. Weź to również pod uwagę, jeśli zdecydujesz się porównać swoje dane finansowe z danymi firm zewnętrznych lub średnich branżowych.
Każda z poniższych metod daje wgląd w trendy biznesowe, wariancje i problemy, podnosząc pytania dotyczące firmy, na którą należy odpowiedzieć. Badanie biznesu, znalezienie wyjaśnień dotyczących odchyleń i dokonywanie zmian w oparciu o pozytywne lub negatywne trendy jest prawdziwym wynikiem analizy sprawozdań finansowych.
01 - Analiza trendów
Analiza trendów jest również nazywana analizą szeregów czasowych . Analiza trendów pomaga menedżerowi finansowemu firmy określić, w jaki sposób firma może z czasem funkcjonować, w oparciu o trendy pokazane w przeszłości.
Analiza trendów wykorzystuje historyczne dane ze sprawozdań finansowych firmy, a także prognozowane dane z pro forma lub prognozujące sprawozdania finansowe, aby złożyć długoterminowy obraz swojej działalności finansowej i szukać zmian w czasie.
Popularnym sposobem analizy trendów jest analiza finansowa . Jeśli obliczysz wskaźniki finansowe dla firmy biznesowej, będziesz chciał obliczyć co najmniej dwa lata wskaźników, aby porównać je obok siebie, aby dostarczyć wszelkich istotnych informacji.
Wskaźniki nic nie znaczą, chyba że masz coś, z czym możesz je porównać, takie jak inne lata danych. Analiza trendów jest jeszcze silniejsza, jeśli masz i korzystasz z kilku lat wskaźników finansowych. Niektóre firmy porównują również dane do średnich wskaźników dla swojej branży lub konkurentów.
02 - Analiza sprawozdań finansowych wspólnych rozmiarów
Analiza sprawozdań finansowych o średniej wielkości obejmuje analizę bilansu i rachunku zysków i strat przy użyciu wartości procentowych. Wszystkie pozycje w rachunku zysków i strat są wyrażone jako procent sprzedaży. Wszystkie pozycje bilansowe są wyrażone jako procent wszystkich aktywów.
Na przykład w rachunku zysków i strat każda pozycja jest dzielona przez sprzedaż, a w bilansie każda pozycja jest dzielona przez sumę aktywów. Ten rodzaj analizy umożliwia kierownikowi finansowemu przeglądanie rachunku zysków i strat oraz bilansu w formacie procentowym, co ułatwia interpretację.
Patrząc na rachunek zysków i strat , można na przykład łatwo przekształcić go w rachunek zysków i strat o zwykłej wielkości. Jeśli obliczysz dochód netto jako procent całkowitej sprzedaży, będzie to wyglądać tak: 64 000 USD zysku netto / 1 000 000 USD łącznej sprzedaży = 6,4 procent.
Zastosuj tę formułę do każdej pozycji wiersza rachunku zysków i strat, aby rozwinąć swój rachunek zysków i strat. Innymi słowy, ustaw każdy element zamówienia jako procent sprzedaży, ze sprzedażą równą 100 procent jej wartości.
Podobnie jak w przypadku analizy współczynnika finansowania, można porównać rachunek zysków i strat o wspólnej wielkości z jednego roku do innych lat danych, aby sprawdzić, jak działa Twoja firma. Generalnie łatwiej jest dokonać takiego porównania przy użyciu wartości procentowych, a nie liczb bezwzględnych.
Użycie wartości procentowych ułatwia porównywanie dwóch firm o bardzo różnych rozmiarach. Nawet jeśli jedna firma jest trzykrotnie większa niż jej konkurent w zakresie wartości sprzedaży, w ujęciu procentowym, to prawdopodobnie wydaje na przykład ten sam odsetek wydatków.
03 - Zmiana wyniku finansowego
Analiza zmian w sprawozdaniu finansowym jest nieco bardziej skomplikowana. Korzystając z tej formy analizy, obliczasz stopy wzrostu dla wszystkich pozycji rachunku wyników i kont bilansowych w odniesieniu do roku bazowego.
Jest to bardzo potężna forma analizy sprawozdań finansowych. W rzeczywistości można zobaczyć, jak różne pozycje rachunku zysków i strat i kont bilansowych rosły lub spadały w stosunku do wzrostu lub spadków sprzedaży i aktywów ogółem .
Załóżmy na przykład, że XYZ, Inc. ma zapasów o wartości 500 USD w bilansie w 2015 r. I 700 USD w zapasach w swoim bilansie w 2016 r. Jaka ilość zapasów wzrosła w 2016 r.?
Formuła do obliczenia stopy wzrostu w inwentarzu jest następująca: (inwentaryzacja kończąca 2016 - inwentaryzacja początkowa 2015) / inwentaryzacja początkowa 2015 = 200 USD / 500 USD = 0,40 lub 40 procent. Wzrost lub zmiana zapasów dla XYZ, Inc. w 2016 roku wynosi 40 procent.
Jeśli wykonasz analizę zmian procentowych dla wszystkich pozycji bilansu i rachunku zysków i strat, porównaj dane z dwóch lub trzech lat obok siebie, aby wykryć ważne trendy w pozycjach takich jak nadmierne wydatki lub lepszy wzrost sprzedaży.
04 - Benchmarking
Benchmarking jest również nazywany analizą branżową. Analiza porównawcza polega na porównaniu firmy z innymi firmami z tej samej branży, aby zobaczyć, jak jedna firma radzi sobie finansowo z innymi w branży.
Ten rodzaj analizy jest bardzo przydatny dla menedżera finansowego, ponieważ pomaga im sprawdzić, czy mają przewagę konkurencyjną lub zauważają nieefektywność w porównaniu z innymi w tej samej firmie.
Analiza wskaźników finansowych jest często wykorzystywana do analizy porównawczej. Wskaźniki finansowe dla poszczególnych, głównie spółek publicznych, można uzyskać z wielu źródeł. Niektóre publikacje oferują średnie wskaźniki branżowe, chociaż mogą wymagać płatnego abonamentu, takiego jak Roczne badania oświadczeń stowarzyszenia zarządzania ryzykiem.
Możesz także uzyskać średnie wskaźniki branżowe z Value Line oraz Dun and Bradstreet. Sprawdź wszystkie trzy z tych publikacji w lokalnej bibliotece publicznej lub lokalnej bibliotece biznesowej uczelni.
Aby przeprowadzić analizę porównawczą, porównaj wskaźniki dla jednej firmy ze wskaźnikami innych firm w tej samej branży. Upewnij się, że średnie wskaźniki branżowe są obliczane w ten sam sposób, w jaki są obliczane współczynniki dla Twojej firmy podczas wykonywania testu porównawczego.
Korzystanie z tych czterech technik analizy sprawozdań finansowych może pomóc menedżerom finansowym w zrozumieniu sytuacji finansowej firmy biznesowej, zarówno wewnętrznie, jak i w porównaniu do innych firm w jej branży. Wszystkie te metody zapewniają zaawansowane narzędzia analityczne, które pomagają firmom uzyskać wgląd w zachowanie rozpuszczalnika i zyski.