Wskaźnik długu do aktywów - jego znaczenie i obliczanie

Wskaźnik zadłużenia do aktywów to odsetek wszystkich aktywów, które zostały zapłacone za pożyczone pieniądze - należności, zobowiązania i długi. Niektórzy postrzegają to jako wskaźnik dźwigni finansowej; niektórzy interpretują to jako miarę wypłacalności, niektórzy postrzegają to jako krytyczne dla zdrowia finansowego lub trudności finansowych. Współczynnik jest wyrażony w procentach.

Jeśli na przykład współczynnik zadłużenia firmy do aktywów wynosi 56%, oznacza to, że pewna forma długu dostarczyła około 56% każdego dolara aktywów firmy.

Wysoki wskaźnik zadłużenia do aktywów (ponad 1%) może oznaczać, że Twoja firma może mieć kłopot z pożyczaniem większej ilości pieniędzy lub może pożyczać pieniądze po wyższej stopie procentowej niż wtedy, gdy stosunek byłby niższy. Firmy o wysokim stopniu dźwigni mogą narażać się na ryzyko niewypłacalności lub bankructwa.

Wskaźnik zadłużenia do aktywów to odsetek całkowitego finansowania dłużnego, z którego korzysta firma w porównaniu z odsetkiem całkowitych aktywów firmy . Pomaga sprawdzić, ile twoich aktywów jest finansowanych z finansowania dłużnego .

3 kroki do obliczenia wskaźnika zadłużenia do aktywów

Oto 3 kroki do obliczenia wskaźnika zadłużenia do aktywów. Wszystkie informacje pochodzą z bilansu Twojej firmy.

1. Aby obliczyć stosunek długu do aktywów, należy spojrzeć na bilans firmy ; w szczególności strona pasywna bilansu. Dodaj razem bieżące zobowiązania i długoterminowy dług .
2. Spójrz na stronę aktywów bilansu. Dodaj razem aktywa obrotowe i netto środki trwałe.

1. Podziel wynik z Etapu 1 (zobowiązania ogółem lub dług) według wyniku z kroku 2 (aktywa ogółem). Dostaniesz procent. Na przykład, jeśli całkowite zadłużenie wynosi 100 USD, a całkowite aktywa wynoszą 200 USD, stosunek zadłużenia do aktywów wynosi 50%.

Oznacza to, że 50% Twojej firmy jest finansowane z finansowania dłużnego, a 50% aktywów Twojej firmy jest finansowane przez twoich inwestorów lub przez kapitał własny.

Aby to cokolwiek dla ciebie znaczyło, musisz porównać ten wynik z innymi latami danych dla swojej firmy (analiza trendów) oraz ze wskaźnikiem zadłużenia do aktywów dla innych firm w Twojej branży. Jeśli twój wskaźnik zadłużenia jest zbyt wysoki, musisz poważnie przyjrzeć się, dlaczego.

Rozważania

Z pewnością firmy o wysokim wskaźniku zadłużenia do aktywów mogą być zagrożone, szczególnie na rosnącym rynku stopy procentowej. Wierzyciele mogą się zaniepokoić, jeśli firma ma duży procent długu. Mogą zażądać, aby firma spłacała część z nich przed przedłużeniem kredytu. Wskaźnik długu do kapitału jest często stosowany zamiast długu wobec aktywów. Wskaźnik pasywa do aktywów, który jest liczony jako suma zobowiązań podzielona przez sumę aktywów, zapewnia podobny wgląd.