Korzystając z pożyczek dla swoich regulacji, Kongres był w stanie ominąć niezliczone prawa stanowe i różne ustawy dotyczące transakcji dotyczących nieruchomości w całym kraju. Kredytodawcy muszą przestrzegać RESPA, co skutecznie umożliwia kontrolę procesu rozliczeniowego za ich pośrednictwem.
Podstawowy zakres RESPA to "każda federalnie powiązana pożyczka hipoteczna".
Ponieważ większość kredytów mieszkaniowych kończy się federalnie w jakiś sposób poprzez federalne gwarancje kredytowe i konsolidację finansowania hipotecznego, RESPA obejmuje zdecydowaną większość transakcji dotyczących nieruchomości. Mówię przede wszystkim o gwarancjach kredytowych od Fannie Mae i Freddie Mac. W szczególności wyzwalacze zasięgu obejmują:
- większość pożyczek zabezpieczonych zastawem (pierwszym lub podrzędnym) na nieruchomości mieszkalnej;
- kredyty na zakup domu;
- zatwierdzone przez pożyczkodawcę założenia;
- kredyty refinansowe;
- pożyczki na poprawę własności;
- HELOC, linie kredytowe z domu; i
- odwróć hipoteki.
Umowy sprzedaży na raty lub kontrakty dotyczące gruntów byłyby również objęte, gdyby sprzedawca odbierający część pożyczki był również finansowany z innej pożyczki na tę nieruchomość objętej RESPA.
Kluczem są tutaj pożyczki gwarantowane przez Fannie Mae, Freddie Mac, USDA, VA, FHA i inne podmioty rządowe.
Nie jest to rodzaj pożyczki tak samo jak fakt, że rząd federalny jest zaangażowany. Jeśli chodzi o rodzaje pożyczek, o które mogą ubiegać się Twoi klienci, to RESPA:
Hipoteka konwencjonalna
Jest to kredyt hipoteczny, który spełnia wymogi dotyczące zwykłego gwarantowania i nie jest uważany za kredyt hipoteczny Jumbo przekraczający pewien limit, który ma bardziej rygorystyczne wymogi dotyczące gwarancji.
Zazwyczaj są one wydawane przez banki i kredytodawców hipotecznych.
FHA
Federalna Administracja Mieszkaniowa gwarantuje kredyty hipoteczne, a także bezpośrednio emituje kredyty hipoteczne. Po katastrofie w 2006 roku, pożyczki FHA stały się bardziej popularne ze względu na obniżenie wymagań tak niskich, jak 3,5%. Pozostałe kredyty, w szczególności kredyty konwencjonalne, wymagają około 20% zaliczek. Oto co FHA mówi na ich stronie internetowej:
Misją Biura Mieszkalnictwa jest:
Przyczyniaj się do budowania i ochrony zdrowych dzielnic i społeczności
Utrzymanie i rozbudowywanie domów, mieszkań na wynajem i możliwości opieki zdrowotnej
Stabilizacja rynków kredytowych w czasach zakłóceń gospodarczych
Działaj z wysokim stopniem odpowiedzialności publicznej i podatkowej
Rozpoznaj i doceń swoich klientów, pracowników, członków i partnerów
VA
Administracja Weteranów również udziela pożyczek, niektóre z niskimi lub bez dopłat dla weteranów. Są nieco bardziej restrykcyjne, szczególnie w odniesieniu do stanu nieruchomości i inspekcji. Oto misja gwarancyjna VA:
"VA pomaga właścicielom usług, weteranom i kwalifikującym się współmałżonkom stać się właścicielami domów W ramach naszej misji, aby służyć Ci pomocą, zapewniamy pożyczkę mieszkaniową i inne programy związane z mieszkalnictwem, które pomogą Ci kupić, zbudować, naprawić, zachować lub dostosować dom dla osobistego obłożenia.
Pożyczki domowe VA są udzielane przez prywatnych pożyczkodawców, takich jak banki i firmy hipoteczne. VA gwarantuje część pożyczki, umożliwiając pożyczkodawcy zapewnienie korzystniejszych warunków. "
USDA
Departament Rolnictwa Stanów Zjednoczonych jest często pomijany jako poręczyciel pożyczkowy, ale ma program gwarantujący kredyty hipoteczne na "obszarach wiejskich" w całym kraju. Niektórzy kredytobiorcy mogą rzeczywiście uzyskać pożyczkę mieszkaniową do 110% szacowanej wartości domu.
Fannie Mae i Freddie Mac
Są to podmioty quasi-rządowe, które zostały uratowane przez podatników po katastrofie mieszkaniowej. Teraz są znów rentowne i zabezpieczają kredyty hipoteczne w całym kraju. Są to zdecydowanie główne podmioty gwarantujące hipoteki mieszkaniowe.
Fannie i Freddie Foreclosures
Podmioty te kończą z przejętymi domami w swoich inwentarzach i reklamują je na swoich stronach internetowych ze specjalnym dostępnym finansowaniem.
To dobry sposób na pozyskanie domu z korzystnym finansowaniem, ale na ogół wymagają znacznych napraw.
Podczas gdy istnieje wielu krytyków, którzy obwiniali o awarię mieszkaniową i hipoteczną z powodu tych gwarancji i łatwego kredytu, inni są nieugięci, że bez tych programów byłoby o wiele mniej nabywców domów.